Насколько сложно не платить: рост банкротств в Эстонии и его причины

Согласно данным судебной информационной системы, число объявленных банкротств среди частных лиц в Эстонии значительно выросло. В 2022 году было зарегистрировано 528 случаев неплатежеспособности, тогда как в 2023 году этот показатель достиг 830 случаев.

С 1 июля 2022 года в Эстонии вступил в силу Закон о неплатежеспособности физических лиц, который упрощает и делает более доступным процесс объявления банкротства. Эти изменения могли способствовать увеличению числа банкротств в стране.

Параллельно, по данным обзора задолженностей, подготовленного Юлианус Инкассо, в 2023 году 83 253 жителя Эстонии имели просрочки по платежам. Это снижение по сравнению с 2020 годом, когда таких людей было 101 000.

Исследование кредитного рынка, проведенное по заказу Министерства финансов, подтверждает общее снижение количества граждан с платежными трудностями с начала 2020 года.

В экономическом плане, по словам Урмаса Симсона, руководителя отдела кредитных рисков Swedbank, ВВП Эстонии в постоянных ценах за последние восемь кварталов упал на более чем 6%. Тем не менее, количество неплатежей существенно не увеличилось. Двухлетний спад экономики составил 5,6%, в то время как кумулятивный рост ВВП за последние четыре года, учитывая инфляцию, достиг 2,5%.

Ситуация на рынке труда остается стабильной: в 2019 году в Эстонии было выплачено 10,2 млрд евро зарплаты брутто, а к 2023 году этот показатель вырос до 14,2 млрд евро, что свидетельствует о росте реального фонда заработной платы на 39%. При этом уровень безработицы остался ниже 10%, с незначительным увеличением числа безработных при росте общей численности рабочей силы.

Кредитный рынок также демонстрирует устойчивость. Объем вкладов домохозяйств за четыре года вырос на 44%, а объем корпоративных вкладов остался на уровне 10 млрд евро. Несмотря на низкий темп экономического роста и высокие процентные ставки, предприятия продолжают выдерживать кредитные нагрузки.

Специалисты Swedbank отмечают, что наиболее уязвимыми остаются промышленность, сельское хозяйство и строительство. Несмотря на ухудшение денежных потоков в некоторых компаниях, проблем с обслуживанием кредитов не возникает, благодаря ранее низким кредитным нагрузкам.

В секторе недвижимости, несмотря на высокие цены, большинство сделок осуществляется по более низким ценам, чем ожидаемые. Рыночные ожидания по процентным ставкам также изменились: если в начале года ожидалось, что ставки снизятся ниже 2%, то теперь прогнозы более консервативные – около 3% к апрелю следующего года.

Эти данные подчеркивают сложность текущей экономической ситуации в Эстонии, где наблюдается одновременно и рост банкротств, и устойчивость кредитного и рынка труда.